我这移动设备打字太慢，总是比大家的交流进度慢半拍。上次，解释你的系统，发送后，才发现你几分钟前已经解释了。这次，问你Symbo Rotation的问题，发送后，才知道你刚才已经答复了。郁闷！早知道，不费劲打那么多字了。
我可没有那种在不同市道下都表现稳定的＂神奇＂系统，我只是倾向于接受＂不稳定＂这个事实。 还是那句话，别干扰了你讨论的正题——主观判断市道据以切换系统。即便你说完了，有人可能还会对你的正题进一步阐发呢。况且，我的请教你还没答复完呢，怎么就说完了，成没事人了？ 整体资金的年化收益率高不高，我没有也不准备和别人比较。我自己和自己比较的话，坚守规则、坚持原则比＂见风使舵＂的收益高、日子好过。
一般而言，国内做期货的，不少人倾向于一种系统，多品种组合做到底。 做股票的，很难接受这种方式。 我个人分析，股票品种太多，只能做多，没有杠杆，是照成这种差异的主要原因。 不能做空，单系统至少一半时间很难做，没有杠杆降低了风险的同时也降低了收益，品种太多，个股之间的收益差别太大，使选股成为系统的一个重要组成部分。 相反期货就简单多了，品种少，年年有行情，杠杆率让收益不是问题，控制风险显得更重要，所以靠天吃饭完全可以接受。
方便的话，还是把你的＂逆趋势交易系统＂透露一下，说个大概就行。 ＂有人赚有人亏＂，无所谓。不介绍你的＂逆趋势交易系统＂，我就没法儿理解：牛熊交替之际，你的系统组合究竟是什么样的。因为，每个人的用词不一样，你所谓＂逆趋势＂没准儿在我这儿定义为＂顺势＂呢。所以，绕开名词，直接谈你的做法本身，沟通会更顺畅、无歧义。 请不吝赐教！
既是，又不是。 说是，因为：（1）在国内A股市场，我2006年开始就只交易ETFs了，个股基本不碰。现在，感觉自己对个股交易越来越外行，没发言资格。（2）我的确交易期货。你对个股交易和期货交易两者特点的比较，我感觉是那么回事。 说不是，因为：交易就是交易，本质一回事。原先做A股个股时，我也2~4年才参与一次。如果不是一年到头在A股市场里滚，交易规律是一样的。 就这么多吧，打住，听SexyTrader的，不然冲淡主题了。就说这用户ID吧，人家是＂性感＂，咱是＂蒜头＂，不在一个档次上。
1：市场容量决定交易结果的稳定程度. 2：交易系统的第一要素：交易密度。当你遇到可供操作的股票只有1个时，远远不如有10个选择的机会。 在同一时段（级别）可供操作的股票越多，对你越有利。 3：仓位控制：你可供选择的机会越多，则投入的仓位越大，则越有利。反之，则缩小仓位。 4: 买卖点分布结构（节奏） 你可选择的目标越多，投入的资金比例越大，你的节奏就越加顺畅，当你投入到80%到90%资金时，就是必胜局。 5：浮动胜率 当你买入（卖出）后，在一个固定的时间（比如4到6个时间单位），价格是否出现了（下跌）上涨。当你的浮动胜率低于50%的时候，就是你系统有问题，根本达不到预期的效果。 6：止损 小资金止损，越止越损。只要你的级别不是太小，看错的情况一旦出现，最大的可能是你站错队了，同时你的仓位比例不对，主动退出。重新等机会操作，或者放大一个级别等机会操作。 不管是多大的资金，做单向（双向）交易，用多大的杠杆，只有执行和仓位控制，错了就主动退出。 当你真的必须止损，只有唯一的一种情况，就是你的仓位过度交易了。
真是服了you, 楼主的思维逻辑让人大开眼界。 不知道论坛中有多少人是依靠金融交易实现财务自由，我算是一个，而且是全自动交易，完全没有人工干预。交易系统中，最容易实现盈利的TIMEFRAME是日线，1小时以下的就会非常困难，几乎所有指标在高频环境下都会失效，而且实战的系统还有比交易模型更麻烦的问题要解决。看到太多人在迷宫中打转，虽然我不确定哪些是绝对正确的，但有些肯定是错的，指出来让大家少浪费些时间而已。日线的交易系统基本不能用于高频环境，但反之可以。大多数书籍讨论的交易系统都是日线为基础，日线有时候会给人很深的错觉，觉得市场可预测，所以在中国，很多人在研究怎么把东方文化应用到金融市场，以期获得准确判断，但实际这些努力都是徒劳而已。研究高频会让人对金融市场有更深刻的认识。
仅以我熟悉的a股市场来说。如果是多个系统组合起来的交易系统的话。 最好的主系统必然是趋势追踪，趋势追踪里面，最方便实用的，我个人认为是均线。 简单的均线、加汰弱留强，再加资金管理，只需要这三个简单部分。 基本上一波行情下来，跑赢行情肯定没问题，大点的行情下来，跑赢两倍也轻轻松松。 不过趋势追踪在熊市中段的效果不好，是适当做下变通，还是用资金管理忍受这一点小亏损，那就看个人爱好了。