能够在国外做，或者在国内做金融期货当然很好。不过考虑国内的商品期货市场，其实已经其深度和流动性已经非常发达，很多品种的交易量已经排名全球第一，足够容纳进行高频交易了。举例来说，螺纹钢主力合约的交易量每天在200万手以上。 巨大的流动性使得目前的商品市场跟10年前有着本质区别，被庄家操纵的可能性在很多品种上我觉得已经几乎不可能了。
quanthedge: 方便提供一下你能获得的市场高频数据样本吗？数据项越全越好，每个交易所一个品种一天的高频数据样本就可以了（选交易活跃的品种）。 只有看到能获得什么样的高频数据，才好知道可能可以采用什么样的策略。 谢谢
1。可曾发现某些可用速度来赚钱的交易机会？ 2。或者某些本来可以很好的高频策略，因为手续费原因无法执行？ 3。或者有些策略因为需要处理的信息太过庞大无法执行？ 如你123所说的话,无疑是要寻找"无风险套利"的交易策略;----没理解错的话,是这样吧! 愿就这方面进一步深入交流.
请问楼主做高频交易的profit driver是什么?或者说你的market view是基于什么基础构组的? 如果你之前有设计自助交易系统的话,例如双MA,多MA,或N重时间框架可以是你的系统核心理念. 但是,私下认为,高频交易是主要用于捕捉同一标的物的跨市/跨合约定价价差,也就是说赚取mark-to-market和mark-to-model定价之间的差值. 而且,再深层的问题就是,你如何建立属于自己的定价模型呢? 因为这是交易指令的触发源,一个好的统计套利模型加之能配合其正常运作的硬件设备,可以是很昂贵的啊. 先想好这些,才在算法上下功夫改进交易执行速度啊.
A simple use of high frequency trading is to arbitrage among similar contracts. Of course, pricing model can be very complex. But to start with, we can look at the price differential between the Big and Mini contracts, e.g. CL vs QM. In theory, 1 x CL - 2 x QM should always be zero under the law of one price. In reality, it's not always the case.
但是,简单易行的策略/行情,捕捉者众. 如果没有具备相对优势的硬件基础,又如何能跑赢人家"抢到"那部分价格扭曲产生的无风险利润? 也就是说,在高频交易的群体里相对低频的,优势衰减会很显著啊. 请rqiao朋友继续补充.
不一定是剥头皮，可以是基于短期市场走向预测的高频。 另外以前有跨平台套利，我没做过，现在估计很难，或者spread 很tight，我认为这个时候就是拼速度了，慢了那个小的spread转瞬即逝，你could end up with a net position or mkt against u。just brainstorm，瞎想，没具体研究过
mark-to-market和mark-to-model定价之间的差值，这是某些统计套利基金做的，我们的定位不是统计套利 profit driver 主要是速度和可以利用速度比较优势的交易机会。当然，如果有一个可以稳定盈利的策略，不需要很快的速度，也挺好，不过那不是我们的focus
一般来说，太明显的比较成熟的套利，基本上已经机构扎堆，利润空间有限。一般需要做的有点与众部同，才能扩大利润空间。当然我没做过你说的pair，你可以试一试，看看扣除交易费用，考虑黑天鹅，技术故障的成本后，看有多少盈利空间。有时候一个故障，利润就全报销了