参与者： 晴空、流浪、投资蜗牛、净居天、wawafish Gzpony请假 讨论内容 一、关于离市策略 二、关于五指山系统的入市和离市策略 一、 关于离市策略 净居天： 比较喜欢基于ATR的离场，认为大致分两种，一是在进场点之下N倍ATR的保护性止损，二是在高点减M倍ATR的跟踪止损。 流浪： 复合离场，一般是止损＋风报比在3以内的涨幅离场策略＋风报比在3以外的涨幅离场策略，风报比是每次的，系统胜率在30％左右，所以要求系统总的策略必须达到有1/3的买卖要实现1比3的风报。 在找到符合这个要求的分析体系以后，就根据各阶段的情况分别设置策略。止损很简单，如果买入后，第二根K线低于或者高于我买入K线的高低点，止损 ；3以内的，10天低点，3以外的跟净兄一样，不过这是用在股票上的。 投资蜗牛： 一是状态止损，二是风险止损（STD/MA），三是时间止损。 时间止损就是用N时间参数，最后一次符合进场条件后就N时间后止损。如60天，就最后一次符合进场条件60天后止损。股票上用60天，期货应短些，可考虑20天。 BOLLING线突破用均线止损，股票上也用的60天 二、关于五指山系统的入市和离市策略 净居天曾在外汇上测试过，五条线排好后用open+-N*ATR作触发，均线用的是5*X x=(2^1, 2^2,2^3,2^4,2^5)(即10,20,40,90,160五条线)；出场利用一个条件，即五条均线变成只有两条均线同一方向；初始止损条件为入场点-N*ATR。评价是：交易次数少，质量高，收益曲线特别好。 该系统的优点是：过滤掉盘整趋势，是少数胜率过半且风报比超过1的系统。 缺点是：只能捕捉大行情，连中级行情都放弃，交易次数少。 经讨论，该模型在调整部分参数后，由净居天和YOYO测试在期货市场中的效果；将出入场的方法都引入，做为一个多系统的部件。 对于其他形态的市场，需寻找相匹配的对应的系统。 测试时的参数定义； 入市使用的均线参数为：5、10、20、40、60 手续费：暂不考虑 止损：一倍的ATR（20） 加仓：不考虑，或是先设定一个目标价位，达到就加仓 信号的过滤：买入后，没有离场信号以前，自动过滤中途所有的信号。
因为家里宽带出问题的原因，缺席了这次讨论，很可惜。 看了一下，我觉得还可以讨论一下跟踪止损。 我觉得在理论上，或者在图形上看，跟踪止损似乎都看的到好的效果。跟踪止损要是象SAR这种，还有时间止损的效果。 有朋友提出SAR的测试效果不好，我想这个可以讨论一下，为什么效果不好。跟踪止损还可以有其他的形式，换个形式是不是就可以趋利避害。