人工套利做过一段时间了，ETF也做，LOF也做，期指套利也做，总之，以证券市场为主，期货市场主要是做股指。 可如今，套利的利润空间实在太小，根本无法战胜各路机器人。不得已，也想试试自动化交易。网上搜索一通，有过几种思路，不知如何选择，这里请各位高人指点一下： 1、傻瓜式的套利软件 早就有些公司提供这样的傻瓜软件，例如根网、宏汇、摩旗等。这些软件，其证券端的交易应当走的是券商的交易柜台接口，必须在现场使用。此接口非达到一定的资金量是不会提供的，可惜我够不上。另外，这些软件一年的使用费好象要好几万，而自己尚无把握通过程序化交易持续盈利，不敢在初期投入这许多成本。因此，当前只考虑在家里搭建一个交易系统，待今后交易策略成熟了、资金量够了，会考虑把机器托管以提升速度，或者到时候再去找券商谈。 我最终放弃这条路还有一个重要的原因，这些通用产品已经被大家用烂了，没有什么利润。当前要想盈利，恐怕还得走向阿尔法套利，或者其它一些复杂的东西。我可不指望这些傻瓜软件能够按我的想法去构建。 2、自主开发 于是我走向另一极端，完全的个性化开发。我倒是有些码农朋友可以一起做，但这条路我一直受困于各个接口的效率与稳定性。期货端还好说。证券端，首先行情就是个问题，没有可靠的实时行情源。类似于银江这样的网上收费行情，稳定性与正确率都有疑问。自己破解大智慧、钱龙的数据格式，缺乏技术支持，可持续性也令人担心。 交易接口也是个麻烦，券商不开放，我似乎只能走模拟键盘的方式了，也非可靠之举。 最终，我还是决定，让成熟的交易平台去帮我解决行情与交易接口问题，我只把精力关注在模型策略上。于是，我来到了这里。。。。 大致了解到国内有金字塔、TB、文华等几家（对了，大智慧出了个DTS应当是类似的东西），可我还是有几个问题请教： 1、股票如何自动下单？ 有CTP，期货端已经完全不是问题，关键是证券一端。 目前CTP的证券接口据说已经在测试阶段，也据说华宝证券已经能够使用，但一直没得到确认。 唯一可行的似乎是FIX，但好象只有国信一家支持？ 我看到金字塔支持国信，勉强算一个路子，不知道TB、文华等其它国内厂商如何？ 国外的厂家，估计更没戏吧？ 2、行情速度？ 期货端，估计大家都统一到CTP了，0.5秒可以了，但听说还有0.25秒的？哪个平台支持？ 证券呢？国内的几家，股票的行情速度能达到level 2吗？ 3、支持的证券类数据是否丰富？ 这几个平台，重点仍然是在期货数据上，对证券类数据支持是否充足呢？例如，能够获取基金净值吗？能够获取每天更新的债券折算率吗？能够取得ETF的每日申赎清单吗？相应的数据都能够在模型中被引用计算吗？ 真不知道如何选择，请大家指点一下。谢谢！